话分两端。却说玄德差人刺探江东动静，回报：“东吴已攻杀黄祖，当今屯兵柴桑。”
商讨欲分兵守江夏。张昭曰：“孤城不成守，不如且回江东。刘表知我破黄祖，必来报仇；我以逸待劳，必败刘表；表败而后乘势攻之，荆襄可得也。”权从其言，遂弃江夏，班师回江东。
今若发兵南征，倘曹操北来，又当何如？“表曰：吾本大哥多病，不能理事，贤弟可来助我。我死以后，弟便为荆州之主也。“玄德曰：兄何出此言！量备安敢当此重担。“孔明以目视玄德。玄德曰：容徐思良策。“遂辞出。
回至馆驿，孔明曰：“景升欲以荆州付主公，何如却之？”玄德曰：“景升待我，恩礼交至，安忍乘其危而夺之？”孔明叹曰：“真仁慈之主也！”正商论间，忽报公子刘琦来见。玄德接入。琦泣拜曰：“继母不能相容，性命只在朝夕，望叔父怜而救之。”玄德曰：“此贤侄家事耳，何如问我？”孔明浅笑。玄德求计于孔明，孔明曰：“此家事，亮不敢与闻。”少时，玄德送琦出，附耳低言曰：“来日我使孔明回拜贤侄，可如此如此，彼定有奇策相告。”琦谢而去。
玄德便请孔明计议。正话间，忽刘表差人来请玄德赴荆州议事。孔明曰：“此必因江东破了黄祖，故请主公商讨报仇之策也。某当与主公同往，相机而行，自有良策。”玄德从之，留云长守新野，令张飞引五百人马跟从往荆州来。玄德在顿时谓孔明曰：“今见景升，当如何对答？”孔明曰：“抢先谢襄阳之事。他若令主公去征讨江东，切不成应允，但说容归新野，清算军马。”玄德依言。
却说孙权督众攻打夏口，黄祖兵败将亡，情知守把不住，遂弃江夏，望荆州而走。甘宁料得黄祖必走荆州，乃于东门外伏兵等待。祖带数十骑凸起东门，正走之间，一声喊起，甘宁拦住。祖于顿时谓宁曰：“我向日未曾轻待汝，今何相逼耶？”宁叱曰：“吾昔在江夏，多建功劳，汝乃以劫江贼待我，本日另有何说！”黄祖自知不免，拨马而走。甘宁冲开士卒，直赶将来，只听得前面喊声起处，又稀有骑赶来。宁视之，乃程普也。宁恐普来争功，仓猝拈弓搭箭，背射黄祖，祖中箭翻身落马；宁枭其首级，回马与程普合兵一处，回见孙权，献黄祖首级。权命以木匣盛贮，待回江东祭献于亡父灵前。重赏全军，升甘宁为都尉。